sabah.bülteni
24 Kasım 2014 Pazartesi
Piyasa Yorumu
BIST’te bugün yukarı yönlü yatay açılış bekleniyor. Brent petroldeki
yukarı sıçrayış yukarı momentum için negatif olsa da teknik göstergeler
hala yukarı yönlü hareketi işaret ediyor. Kısa vadede petrolün ve TL’nin
gidişatı piyasanın yönünü belirleyecektir. 82 bin 500 destek iken 84 bin
direnç olarak endekste izlenecek seviyeler.
Politika ve Ekonomi Haberleri
TCMB Cuma günü ekonomistlerle PPK sonrası toplantısını
gerçekleşti.
S&P Türkiye’nin uzun vadeli kredi notunu değiştirmedi ve BB+ olan
not ile “negatif” görünümü teyit etti.
TCMB bugün saat 14:30’da Kasım ayı kapasite kullanımı ve reel
kesim güven endeksini açıklayacak.
Değişim
Piyasa
Göstergeleri
Kapanış
1gün
1ay
YBG
BİST100
83,282
%0.9
%7.3
%22.8
Hacim TLm
4,550
%0.6
-
-
Göst. Tahvil*
%7.9
-12bp
-76bp
-218bp
TCMB pol faizi
%8.27
0bp
-20bp
117bp
E.bond TR30
%4.7
0bp
-22bp
-29bp
US$ / TL
2.22
-%0.4
-%0.8
%4.3
EUR / TL
2.77
%0.0
-%3.4
-%5.7
*Gösterge tahvil : 13.07.2016
En Çok Çıkan/Düşen Hisseler (BİST-50)
Çıkan
Fiyat
%
Düşen
CCOLA
48.70
4.28
OTKAR
63.85
3.07
ECILC
2.38
AKBNK
8.48
YAZIC
20.65
Fiyat
%
KRDMD
2.18
-2.68
TOASO
15.35
-2.23
3.03
PGSUS
29.90
-1.48
2.79
DOHOL
0.68
-1.45
2.74
THYAO
8.21
-1.44
* PÜG: Piyasanın üzerinde getiri
PPG: Piyasaya paralel getiri
PAG: Piyasanın altında getiri
ÖRV: Öneri revize ediliyor
Kas
24
P.tesi
 Kapasite Kullanım - Şubat 2014
 Reel Sektör Güven Endeksi - Kasım 2014 (14:30)
Kas
25
Salı
 Yabancı Ziyaretçi Girişleri - Ekim 2014
Kas
26
Çarş
 Hazine Geri Ödemesi 546 milyon TL (362 milyon TL piyasaya)
Kas
27
Perş
 Finansal İstikrar Raporu - II'14
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 106 Kat: 16 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım
danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu
nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir.
sabah.bülteni
24 Kasım 2014 Pazartesi
Politika ve Ekonomi Haberleri
TCMB Cuma günü ekonomistlerle PPK sonrası toplantısını gerçekleşti. TCMB yetkililerinin açıklamalarına göre TCMB petrol
fiyatlarındaki gerileme sayesinde cari açık ile ilgili rahatlama yaşadı ve enflasyona odaklanabildi. Kur geçişkenliği şu anda
enflasyon lehine çalışırken gıda fiyatları enflasyon raporunda öngörülenin üzerinde seyredecek gibi görünüyor. Ancak gıda
fiyatlarındaki yüksek seyir petrol fiyatlarındaki düşüş ile karşılanacak. TCMB yurtdışı koşullarda kalıcı bir değişme görürse politika
faizini, belirsizlikle ilgili geçici değişiklik görürse faiz koridorunu kullanarak tepki verecek. Merkez Bankası’nın Fed ile ilgili
piyasalara nazaran daha endişeli olduğunu ve temkinli duruşunu olabildiğince koruyacağını düşünüyoruz. (TCMB, Deniz Yatırım
Araştırma)
S&P Türkiye’nin uzun vadeli kredi notunu değiştirmedi ve BB+ olan not ile “negatif” görünümü teyit etti. S&P’nin not ile
ilgili kararında 2017’ye kadar Türkiye’nin makroekonomik değişkenlerinin bu civarda kalacağını düşünmesi etkili oldu. Kuruluş,
özel sektörün yüksek döviz açık pozisyonu, bankaların artan döviz borçlanması, düşmesine rağmen halen yüksek olan cari açık,
yurtdışı belirsizlikler ve enflasyon üzerine yüksek kur geçişkenliğinin altını çizdi. Öte yandan petrol fiyatlarındaki düşüşün yeniden
dengelenme sürecini destekleyeceğini ekledi. Görünüm ile ilgili karar ise değişen global koşullar nedeniyle bir ödemeler dengesi
veya büyüme şoku veya ticaret ilişkisi olan pazarlarda önemli bir ekonomik bunalım durumunda kuruluşun 1/3 olasılıkla
Türkiye’nin notunu önümüzdeki 12 ay içerisinde düşürebileceğini gösteriyor. Ayrıca S&P, yeniden dengelenme devam ederse ve
dış borçlanmaya daha az bağlı hale gelirse Türkiye’nin notu üzerindeki baskının hafifleyeceğini belirtti. (S&P, Deniz Yatırım
Araştırma)
TCMB bugün saat 14:30’da Kasım ayı kapasite kullanımı ve reel kesim güven endeksini açıklayacak. Veri 4Ç büyüme
performansını değerlendirebilmek açısından önemli olacak. Kapasite kullanımı geçen sene Kasım ayında %75,6, geçen ay ise
mevsimsellikten arındırılmış bazda %74 idi. Reel kesim güven endeksi ise geçen ay mevsimsellikten arındırılmış bazda 110,1
olmuştu. (TCMB, Deniz Yatırım Araştırma)
Sektör ve Şirket Haberleri

SPK Park Elektrik Maden’in Silopi Elektrik ile birleşme işlemini onayladı. Şirket’in yıl sonuna kadar birleşme
işlemini onaylamak için genel kurulu toplaması bekleniyor. Genel Kurul’da birleşme işlemine aleyhte oy kullanacak
hissedarlar 4.20TL/hisse’den ayrılma haklarını kullanabilecekler ki, bu rakam son kapanış fiyatına göre %3 getiri
potansiyeline işaret etmekte. (KAP)

IFC, Anadolu Cam ve Trakya Cam’da bulunan Soda Sanayi hisselerinin bir kısmını hisse başına 4.16TL’lik bir
bedelle satın aldı. Son 10 günlük ağırlıklı ortalama fiyatı olarak belirlenen 4.16TL, en son kapanış fiyatı seviyesinden
%7 aşağıda. Toplam satılan hisse adedi Anadolu Cam için 10.7mn, Trakya Cam için 2.7mn; toplam satış büyüklüğü de
daha önce belirtilen üst sınır olan 25mn$ olarak nihayetlendi. Anadolu Cam ve Trakya Cam bu işlem sonrası 4Ç’de
39.9mnTL ve 10.3mnTL net kar yazacak. (KAP)

Petkim’in %100 iştiraki Petlim Limancılık’ın planlanan konteyner limanı projesi "Büyük Ölçekli Yatırım Belgesi"
aldı - olumlu. Teşvik Belgesine bağlanan yatırımın tutarı 658mnTL'dir. Yatırım teşviki kapsamında destek unsurları %50
vergi indirimi ve yatırıma katkı oranı %25’tir. 2015’te projenin %70’nin tamamlanacağını varsaydığımızda, 2015 net
karına 115mnTL ertelenmiş vergi karı gelecektir. Haberin hisse üzerinde olumlu etki yapmasını bekliyoruz. (KAP)

Cimsa’nın iştiraki Afyon Çimento 3,233% bedelli sermaye artırımı yapma kararı aldı. İşlemin tarihi daha sonra
açıklanacak. Hatırlayacak olursak, Cimsa yönetiminin Ayfon fabrikasının kapasitesini 0.5 milyon tondan 1.5 milyon tona
yükseltme niyeti vardı. Sermaye artırımından gelecek fonlar fabrikaya yapılacak yatırım için kullanılacak. Haberin Cimsa
hisseleri üzerinde olumlu bir etkisi olmasını bekliyoruz.

Türk tavukçuluk sektörü oyuncuları ihracat pazarını genişletmeyi hedefliyor – Potansiyel pozitif. Keskinoğlu Piliç
YKB Keskin Keskinoğlu’na göre Türk kanatlı sektör oyuncuları Rusya’nın yanında Filipinler ve Singapur’a da ihraç
fırsatlarına bakarken, potansiyel katkının 375 milyon dolar civarında olması bekleniyor. Türk tavukçuluk sektörünün
Irak’a olan ihracat bağımlılığı düşünüldüğünde (toplam payı 55%), bu ülkelere ihracatın başlaması sektörün Irak’a olan
bağımlılığını düşürecektir. Keskinoğlu ayrıca Rusya’nın yaptırımlar nedeniyle A.B.D yerine Türkiye’ye kota vermesi
halinde Türkiye’nin 150 bin tonluk ihracat yapabileceğini de sözlerine ekledi. (Hurriyet)
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 106 Kat: 16 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan
yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar
doğurmayabilir.
24 Kasım 2014 Pazartesi
sabah.bülteni
Sermaye artırımı ve temettü
Şirket Adı
Afyon Cimento
BIST Kodu
Tarih
AFYON
-
Bedelsiz S.A
Bedelli
S.Artırımı
Ref. Fiyat
Kar payı/hisse
Temettü Verimi
3233.3%
Kaynak: KAP
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 106 Kat: 16 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan
yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar
doğurmayabilir.
Download

Günlük Bülten 24 Kasım 2014