Abdi İpekçi Caddesi No:57, Reasürans Han, E Blok, 6. Kat Harbiye-İstanbul Tel: +90 (212) 315 10 00
Günlük Bülten
www.turkishyatirim.com
www.turkborsa.net
www.turkishfx.com
07/11/2014
SON SÖZ TARIM DIŞI İSTİHDAMIN!
Dün güne, önceki günkü satışların ardından, tepki alımlarıyla başlayan BIST100 endeksinde ilk seansta 78,300’e dek bir
düşüş sonrası Draghi’nin açıklamalarıyla yükselen Avrupa borsalarından destek alma çabası ile yeniden bir 79,000
denemesi gördük. ABD’nin eksi açılışı ise endeksin yeniden 78,300’leri test etmesine neden oldu ve paritede düşüşün
DolarTL’yi 2,25 üzerine itmesi ile BIST100 günü yüzde 1,83 düşüşle 77,510 puandan tamamladı.
ABD’nin artı kapanışı sonrası ABD vadeliler de bu sabah hafif primli. Ancak 2,26 üzerinde bir DolarTL ile karşı karşıyayız.
Dünkü sert satış sonrası yatay açılış görebiliriz. Endeksin önceki gün 80,000 seviyesini kırması ile teknik olarak bir güç
kaybı ihtimaller dahiline girmişti. Dünkü hareket ile 77,500 ana desteğinin görülmesi sonrası bu seviyenin kırılması
algının bozulmasına neden olabilir. 76,500 ilk destek, yükselişlerde ise 78,500 ve 79,000 bölgesini izlemek gerekiyor.
Dünün gelişmeleriyle devam edelim; Global çapta ekonomi ve finans çevrelerinin esas beklediği Draghi’nin basın
açıklaması ve hatta bu açıklamanın da soru-cevap kısmıydı.. Hemen en çok dikkatimizi çeken unsurlara geçelim;
1. Draghi açıklamalarında gerekmesi halinde daha fazla tedbir alınabileceğini söyledi. Bu şekilde de BOJ’un fitilini
ateşlediği likidite partisinde ben de ev sahibiyim mesajını verilmiş oldu.
2. Draghi’nin bir diğer mesajı da; fikir birliğiydi. Almanya’nın ekonomi kurmaylarının Draghi ile görüş ayrılığında
olduğu yönündeki algıya karşın Draghi’nin tüm üyelerin oybirliği ile toplantı sonrası açıklama metninin
imzalandığı ve yeni tedbirler almada da görüş birliği olduğu açıklamasıyla piyasalara güven verilmek istendi.
3. Piyasanın en çok istediği şey ise; netlikti. Dün de belirttiğimiz üzere şirket tahvili konusunun (çok teknik bir
konu olması nedeniyle) muğlak kalabileceğini söylemiştik ki öyle de oldu. Ancak VDMK alımlarıyla artık en
azından ulaşılacak bilanço büyüklüğünü biliyoruz, Mart 2012’deki ECB bilanço büyüklüğü.
Bu öne çıkanlar listesi ile Euro üzerinde risklerin aşağı yönlü kalmaya devam ettiğini ve gelecek dönemde de ECB makro
tahminlerinde aşağı yönlü revizyonlar gelebileceğini düşünüyoruz. Ancak yine de ABD borsalarının rekor sonrası ekside
açılmasında Draghi’nin iyi bir plan ortaya koyduğu ancak genelde tetiği çekmediği için piyasaların yine de agresif
adımlara tam olarak güvenmediği spekülasyonları da etkili oldu ki ABD borsalarının hareketi ile beraber dün yüzde 1
üzeri primli Avrupa borsaları da kazançlarını eritti, Avrupa’da karışık bir seyir ve yüksek bir oynaklık izledik. ABD
piyasaları da tarım dışı istihdam öncesi dün volatildi, EM para birimlerinde de değer kayıpları öne çıkıyor, bu da FED’in
varlık alımlarını bitirdiği ortamda data öncesi küresel bir tedirginlik havası olduğunu düşünmemize neden oluyor.
Haftayı kapatırken son söz; ABD tarım dışı istihdam’ın. Verinin güçlü gelmesi bekleniyor ve bu FED ile ECB-BOJ
politikalarının ivmelenerek ayrışacağı algısı yaratacağından doların daha da değer kazanmasına neden olabilir. BIST’in
hassasiyeti ABD borsalarına ve kura çok yüksek, güçlü veri bizde de moral bozucu etkiler yaratacaktır görüşündeyiz..
AÇIKLANACAK VERİLER

09.00 Almanya Eylül Sanayi Üretimi

09.00 Almanya Eylül İmalat Sanayi Üretimi

09.00 Almanya Eylül Cari İşlemler Dengesi

09.30 Fransa Ekim BOF İmalat Sektörü
Güven Endeksi

09.45 Fransa Eylül Dış Ticaret Dengesi

09.45 Fransa Ekim Sanayi Üretimi

10.00 İspanya Eylül Mevsimsel Düzeltilmiş
Sanayi Üretimi

11.30 İngiltere Eylül Mal Ticaret Dengesi

15.30 ABD Ekim Tarım Dışı İstihdam (240K)

15.30 ABD Ekim İşsizlik Oranı (%5,9)

17.30 Türkiye Ekim Hazine Nakit Dengesi
ve Faiz Dışı Denge

22.00 ABD Eylül Tüketici Kredileri

Moody’s
AB’nin
kredi
raporunu
açıklayacak.
Lütfen son sayfadaki çekinceyi okuyunuz.
Abdi İpekçi Caddesi No:57, Reasürans Han, E Blok, 6. Kat Harbiye-İstanbul Tel: +90 (212) 315 10 00
Günlük Bülten
www.turkishyatirim.com
www.turkborsa.net
www.turkishfx.com
07/11/2014
Yurtdışı önemli gelişmeler
ABD borsaları artıda kapandı. Güne ekside başlayan ve kazanç ve kayıplar arasında hareketliliği artıran ABD
borsalarında işsizlik başvurularının iyi gelmesinin etkisinin baskın gelmesi sonucu ortalama %0,4 değer kazancı var.
Draghi bu kez daha net… Dün ECB’nin faizleri sabit bıraktığı toplantısı ardından konuşan Draghi, yakın zamanda VDMK
alımına başlanacağını ve ECB bilançosunun Mart 2012 seviyelerine yükseleceğini kaydetti. Henüz erken olmakla beraber
gerekmesi halinde daha fazla tedbir alınabileceğini, hem Kasım toplantısında hem de sonrasında gereken adımları atma
konusunda ECB üyelerinin ve ülkelerin görüş birliği içinde olduğu vurgusu yaptı.
OECD büyüme tahminlerini açıkladı.. OECD, küresel büyüme tahminini 2014’te %3,3, 2015’te %3,7 olarak açıkladı.
OECD tarafından 2014 ve 2015 yıllarında sırasıyla ABD için büyüme tahminleri %2,2 ve %3,1, Euro bölgesi için büyüme
tahminleri %0,8 ve %1,1, Çin için büyüme tahminleri %7,3 ve %7,1 olarak açıklandı.
İngiltere Merkez Bankası politikayı değiştirmedi.. İngiltere Merkez Bankası BOE, faiz oranlarını yüzde 0,50 seviyesinde
sabit tutarken varlık alım programını da 375 milyar sterlin düzeyinde sabit tutmaya devam kararı aldı.
OPEC petrol fiyatından rahatsız mı? Dün OPEC Genel Sekreteri Badri, petrol fiyatlarının çok fazla düştüğünü, fiyatlar
konusunda endişeli olduklarını ancak panik yapmadıklarını söyledi. OPEC ayrıca petrol talebinde gelecek 20 yılda düşüş
bekliyor ve gelecek yıl hariç 2035’e kadar her yıl için ham petrol arzı tahminlerini de düşürdü.
Almanya kamu harcaması planlıyor.. BloombergHT’nin haberine göre; Almanya Başbakanı Merkel hükümeti 2016’da
başlamak üzere 10 milyar euro’luk (12.4 milyar dolar) ekstra yatırım harcaması yapılmasını teklif etti.
Güney Afrika’ya Moody’s darbesi.. Benzer ülke kategorisinde ele alındığımız Güney Afrika’nın Baa1 olan notu Moody’s
tarafından Baa2’ye indirildi. Gerekçe; zayıf büyüme görünümü ve artması beklenen kamu boruc/GSYH oranı.
Yurtiçi önemli gelişmeler ve Şirket Haberleri
Yapısal Reform Eylem Planı açıklandı.. Başbakan Davutoğlu 25 sektör bazında eylem planını açıkladı. Programda
ithalata olan bağımsızlık azaltılması, öncelikli teknoloji ticarileştirme, yerli üretim, enerji üretim, enerji verimliliği,
tarımda su kullanımının etkinleştirilmesi, sağlık endüstrisi, sağlık turizmi, taşımacılık konuları ele alınıyor. Başbakan bu
alanlarda atılacak adımlar sonrası “Hedefimiz 2018 sonuna kadar GSYH'yi 1,3 trilyon dolara çıkarmak” dedi.
Enerji, demir-çelik, yerli makine ve ilaç sektörlerinde hedefler… Dün açıklanan güçlü ve dengeli büyüme yapısal reform
eylem planı kapsamında Başbakan, demir çelik sektörünün hurda girdi bağımlılığının azaltılacağını, yerli makine
üreticilerinin rekabet gücünün artırılacağını, enerjide bürokrasiyi azaltarak rekabet gücünü artıracaklarını ve 2018 sonu
itibariyle ilaç ihtiyacının yüzde 60’ını içeride karşılanmasının hedeflendiğini kaydetti.
OECD büyüme tahmini.. OECD, dün küresel büyüme tahmininin yanı sıra ülkeler bazında da tahminler paylaştı. Buna
göre OECD, Türkiye için 2014 tahminini %4’ten %3,2’ye indirdi, 2015 tahminini ise %4 olarak açıkladı.
VAKBN : 2014 3Ç konsolide olmayan net dönem karı 347,6 mn TL (önceki : 256,4 mn TL, beklenti : 350,5 mn TL)
TUPRS : 2014 3Ç net dönem karı 377,3 mn TL (önceki : 817,5 mn TL, beklenti : 192 mn TL). Şirket yeni ve devam
etmekte olan yatırımlarla birlikte 2006-2015 yatırım programının toplam tutarı 5,4 milyar dolar olarak açıkladı.
TOASO : Yönetim Kurulu, üretimine 2016 yılında Tofaş Bursa fabrikasında başlanması ve 2016-2023 arasında 700.000
adet araç üretilmesini hedefleyen, sedan ile aynı platformu kullanarak üretilecek olan Hatchback ve Station Wagon
olmak üzere iki yeni model araç için toplam 520 milyon dolar tutarındaki yatırım projesinin onaylanmasına karar verdi.
GOZDE : Yıldız Holding, şirket hisselerinde %10’a kadar olan kısmın blok satış kararını 6 ay dondurduğunu bildirdi.
TRKCM [SISE] : Romanya'da mukim Glass Corp S.A. bağlı ortaklığın otomotiv camları yatırımının açılışı yapıldı.
SKBNK : BDDK onay süreci devam etmekle birlikte; Samruk Kazyna’nın BTA Bank hisseleri devri ile Kazkommertsbank
JSC (%5,19) ve Kenes Rakishev (%5,03) toplamda %10,22 dolaylı ortak konumuna geldi.
ARMDA : RK, Armada Bilgisayar’ın %57,94 hissesinin Aptec Holdings Limited tarafından devralınması işlemine izin verdi.
CEMAS [IEYHO] : Dün IEYHO paylarında 0,37 TL fiyattan 2.700.000 adet alım işlemi gerçekleştirildiği bildirildi.
DOCO : DO & CO Aktiengesellschaft, 6 Kasım 2014 itibariyle, kendisine ait 974.400 adet hisse senedini satmak suretiyle,
DO & CO Aktiengesellschaft'taki oy hakkının %10 ve %5 olan eşik değerinin altına düştüğünü duyurmaktadır. DO & CO
Aktiengesellschaft'ın 6 Kasım 2014 tarihi itibariyle artık kendisine ait hisse senedi bulunmamaktadır.
BJKAS : Hakim ortak BJK Derneği 06.11.2014 tarihinde Şirket Payları ile ilgili olarak 2,43-2,64 TL aralığında 2,50 A.O.F. ile
toplam 11.430.000 adet Pay satış işlemi gerçekleştirdiğini bildirdi. İşlemle, BJK Derneği’nin Şirket sermayesinde payı
52,74%'e inmiştir. Bu açıklamanın ardından KAP’a Şirketi Hakim Ortağı BJK Derneği Yönetim Kurulu'nun 2014-53 sayılı
kararı uyarınca Şirket pay senetlerinin Borsada satılmasına karar verildiği bildirildi.
GLRYH : YKB Murat Güler, 07/11/2014 tarihinde GLRYH paylarında satış işlemi gerçekleştirebileceğini bildirdi.
KRATL : Geri Alım Programı ile dün toplam 20.000 adet hisse alımı yapıldı, geri alımlar toplamda 1.800.000 adete ulaştı.
Lütfen son sayfadaki çekinceyi okuyunuz.
Abdi İpekçi Caddesi No:57, Reasürans Han, E Blok, 6. Kat Harbiye-İstanbul Tel: +90 (212) 315 10 00
Günlük Bülten
www.turkishyatirim.com
www.turkborsa.net
www.turkishfx.com
07/11/2014
Turkish Yatırım A.Ş.’nin diğer raporlarına;
www.turkishyatirim.com
www.turkborsa.net
https://twitter.com/turkishyatirim
https://twitter.com/turkborsanet
https://tr-tr.facebook.com/turkborsa
https://twitter.com/turkishfx
http://www.turkishfx.com/
adreslerinden ulaşabilirsiniz.
ÇEKİNCE :
Bu rapordaki bilgi ve fikirler, Turkish Yatırım tarafından güvenilir olduğuna inanılan kaynaklardan
derlenerek hazırlanmıştır. Turkish Yatırım, bu bilgilerin doğruluğu veya bütünlüğü konusunda bir
garanti veremez. Raporda yer alan yatırım, bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri,
mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi
çerçevesinde sunulmaktadır. Bu rapordaki görüşler, tahmin ve projeksiyonlar, raporu hazırlayan
analistlerin fikirlerini yansıtmaktadır. Analistler, görüş ve tahminlerini haber vermeksizin değiştirme
hakkına sahiptirler. Bu rapor sadece bilgi vermek amacıyla hazırlanmıştır. Turkish Yatırım ve
personeli, bu rapordaki bilgilerin eksikliğinden veya yanlışlığından dolayı hiçbir şart altında sorumlu
tutulamaz.
Download

Günlük Bülten - Turkborsa.net